Доля нерезидентов в ОФЗ

Доля нерезидентов в ОФЗ — вновь без видимых изменений



Согласно оценке Банка России, в мае чистый приток средств нерезидентов в ОФЗ составил 1 млрд рублей vs оттока на 7 месяцем ранее. Доля нерезидентов на рынке ОФЗ на 1 июня не изменилась: 17.7% vs 17.7% на 1 мая и 19.9% на 1 января 2022 года.

Рынок ОФЗ сейчас нельзя назвать полноценным ввиду

( Читать дальше )


Ставки по депозитам в РФ

Ставки по вкладам в РФ стремительно идут вниз:



По данным ЦБ, средняя максимальная ставка по рублевым депозитам населения сроком до 1 года в первой половине июня снизилась с 9.845 до 9.090% годовых. Снижение ставок наблюдалось по всей кривой, при этом сама кривая сохранила инвертированный вид, сигнализируя об ожиданиях дальнейшего снижения.

На рынке

( Читать дальше )


Финансовый стриптиз ИИС от 8 июня

Здравствуйте.

Прилетел купон от ОФЗшек:



Сразу закинул в те же ОФЗ с погашением в декабре:



Почему? А куда ещё ) Пока неясно с СВО, не вижу смысла ради небольшой разницы плодить корпораты у себя в портфеле. Сейчас у меня суммарно около трети в ОФЗ:



Скорее всего погашения корпоратов буду перекидывать в ОФЗ, увидим по ставкам и состоянию

( Читать дальше )


Доля нерезидентов в ОФЗ

Тут всё грустно, но не так как до спецоперации (по понятным причинам):



Согласно оценке Банка России, в марте чистый отток средств нерезидентов в ОФЗ составил 12 млрд рублей vs оттока на 172 и 128 млрд рублей двумя месяцами ранее. Доля нерезидентов на рынке ОФЗ на 1 апреля составила 17.7% vs 17.8% на 1 марта и 19.9% на 1 января 2022 года.

Рынок ОФЗ

( Читать дальше )


Внутренний госдолг РФ

Внутренний госудаственный долг Российской Федерации перестал расти:


По данным Министерства финансов, внутренний государственный долг РФ по состоянию на 1 апреля составил 16 606 млрд рублей. С начала года этот показатель увеличился лишь на 120 млрд, по итогам марта практически не изменился.

Ожидается, что в этом году Минфин не будет занимать на

( Читать дальше )


Мысли от 21 марта. Торги ОФЗ

Здравствуйте.

Торги ОФЗ сегодня завершились в 17:00. С 13:00 до 17:00 они проходили в обычном режиме.

На конец дня — примерная доходность к погашению, % годовых:

Дюрация до:
• 1 года: 16–17%
• 1–2 года: 15–16 %
• 2–5 лет: 14.0–15 %
• 5–7 лет: 13.5–14.5 %
• 7–10 лет: 13–14 %

Так себе доходности, скажем сразу. В то же время «в долгую»

( Читать дальше )


Финансовый стриптиз ИИС от 8 февраля

Здравствуйте.

Решил не затягивать и докупить таки ОФЗ:



Кэш остался чисто символический:



Сейчас доходность 2-летних ОФЗ достигла 9,6%, 5-летних – 9,5%, 10-летних – 9,4%. Будущее повышение ставки уже в цене. ЦБ поднимает ставку уже примерно год, инфляция дрессировке пока не поддается. Но уровни выше ждать тоже не вижу смысла, «лесенка» обычно

( Читать дальше )


Мысли от 26 января.

Здравствуйте.

Вчера вечером докупил ОФЗ:





Почему? А что ещё покупать в такое время консервативному инвестору :)  Вы только посмотрите на курс:



При нефти в 90 долларов за баррель что-то грустновато становится. Но, надеюсь, подобная уникальная картина долго не

( Читать дальше )


Россия - ставки по депозитам

Первое с середины сентября декадное снижение депозитных ставок:



По данным Банка России средняя максимальная ставка по рублевым депозитам населения во второй декаде января понизилась до 7.703% с предыдущих 7.738% годовых. Скорее всего, данное снижение может вполне стать единичным событием. Не исключено, что банки

( Читать дальше )


Рынок ОФЗ РФ

Кривая ОФЗ приобрела нормальный вид на интервале 2-10 лет:



За прошедшую неделю кривая ОФЗ резко сдвинулась вниз на интервале до 5 лет, оставшись относительно стабильной в средней и дальней части кривой. Напомню, что кривая ОФЗ стала инвертированной на этом участке 25 октября. Для экономики США отрицательный спрэд на этом участке кривой госдолга ВСЕГДА

( Читать дальше )


Мысли от 20 декабря

Здравствуйте.

После повышения ставка до 8,5% решил глянуть на график ОФЗ:



Забавный хвост, который конечно намекает нам на то, что такие ставки будут не всегда) Поэтому доходность десятилеток меньше доходности среднесрочных ОФЗ. Имейте в виду при планировании наполнения своего ИИС :)  В случае, если инфляция начнет со временем сходить на нет,

( Читать дальше )


Финансовый стриптиз ИИС от 8 декабря

Здравствуйте.

Погасились облигации Совкомбанк БО-П03, поэтому высвободился кэш, решил взять что-то из государственных муниципальных облигаций РФ:



Раскидка на данный момент такая:



Завтра должен прийти купон по ОФЗ 26220, 22 декабря погасится СофтЛайн Трейд 001P-02, тоже что-нибудь докупим.

Валютными парами торгую тут
Акции тут</a

( Читать дальше )


Финансовый стриптиз ИИС от 2 декабря. Подкупаю ОФЗ

Здравствуйте.

Глядя, как штормит рынок корпоратов и на ставки по ОФЗ, я подумал, что нефиг выёживаться и надо просто добрать ОФЗ. Это я и сделал:



Расстановка:



Подождём действий ЦБ в декабре (ожидаемые +1.0 бп), выплат купонов и моих погашений и найдём куда пристроить и тот кэш.

( Читать дальше )


Доля нерезидентов в ОФЗ

По доле резидентов в ОФЗ в ноябре ожидаемый минус:



Согласно оценке Банка России, в октябре чистый отток средств нерезидентов в ОФЗ составил 55 млрд рублей ($0.9 млрд) vs притока на 79 млрд рублей в сентябре. Доля нерезидентов на рынке ОФЗ на 1 ноября составила 21.2% vs 21.6% на 1 октября и 23.7% на 1 января 2021 года.

В октябре пятимесячная

( Читать дальше )


Рынок ОФЗ

Угроза санкций ударила по рынку ОФЗ



Нефть ушла выше $78 (Brent). Это поддержало рынок акций, но в ОФЗ падение усилилось: доходность 20-летних ОФЗ подскочила до 7.65%, 10-летние ОФЗ подскочили в доходности до 7.35-7.37%.
Главной причиной стали появившиеся в середине прошлой недели новости о намерении американских конгрессменов усилить санкции

( Читать дальше )